<<
>>

4.2. Финансовые ресурсы предприятия

Собственный капитал предприятия (сформированная часть этого капитала, источником которой является уставный капитал) представляет собой основу его развития.

Кроме собственного капитала предприятие может использовать в своей деятельности и дополнительные средства, полученные из других источников.

В процессе функционирования предприятие использует начальный собственный капитал для формирования нового капитала и выполнения уставных и неуставных задач, свойственных функциональным назначениям предприятия.

Предприятие для выполнения поставленных целей формирует, распределяет и использует все возможные и не запрещенные законодательством финансовые ресурсы и резервы.

Категории капитала предприятия тесно связаны с категориями ресурсов и резервов.

К финансовым резервам предприятия относятся фонды денежных средств и другие фонды, которые имеют денежную оценку и целевую направленность в соответствии с поставленными целями и задачами. Как правило, в названии финансового резерва (фонда) проявляется направленность использования его средств (амортизационный, инвестиционный, страховой, накопительный и др.). В отличие от финансовых ресурсов предприятия финансовые резервы специально накапливаются в течение определенного периода, используются только на соответствующие цели и в определенные моменты времени. Нецелевое использование средств резервных фондов возможно только в оперативной деятельности, как временный источник финансирования мероприятий, с последующим возвратом средств в состав фонда по окончании отчетного периода или в момент наступления условий предполагаемого использования средств резервов по целевому назначению. Не разрешается нецелевое использование средств бюджетных фондов и приравненных к ним.

Источниками средств резервов (фондов) являются все источники формирования и увеличения капитала предприятия.

В зависимости от целевой направленности и законодательного регулирования деятельности предприятий источниками резервов могут выступать и денежные средства, включаемые в издержки (себестоимость реализованной продукции), например: ремонтных фондов, амортизационного фонда, некоторых видов негосударственных страховых и пенсионных фондов.

В своем внешнем проявлении капитал, финансовые ресурсы и финансовые резервы материальны. Они состоят, например, из материалов, сырья, топлива, основных фондов и выражены (или могут быть выражены) в денежной форме. Финансовые ресурсы и резервы являются частью общих ресурсов и резервов предприятия.

Финансовые ресурсы предприятия представляют собой совокупность капитала, имущества и других средств предприятия, выраженных в денежной форме, которые находятся в распоряжении этого предприятия, используются или могут быть использованы им в процессе финансово-хозяйственной деятельности, для выполнения своих функций.

Финансовыми ресурсами (финансовым потенциалом) предприятия, как правило, называют всю совокупность имеющихся и возможных фондов и средств предприятия, имеющих денежную оценку, которые могут быть использованы в процессе финансово-хозяйственной деятельности для получения прибыли.

Финансовые ресурсы представляют собой финансовый потенция л предприятия в определенно заданных условиях. Финансовый потенциал рассчитывается в том случае, если происходит изменение структуры финансовых ресурсов или их источников во взаимосвязи с изменением целей и задач деятельности предприятия.

К внутренней части финансовых ресурсов предприятия относят: •

Собственный капитал предприятия в денежном выражении. Этот капитал является основной составной и активной частью финансовых ресурсов предприятия. От его структуры и объемов зависят: показатели деятельности, величина выручки и прибыли, доходов и дивидендов и т. д. Предприятие использует в своей деятельности создавшуюся структуру капитала, но при изменении направлений развития может быть изменена и материально-вещественная форма собственного капитала.

Именно возможность изменения структуры собственного капитала и позволяет относить его к ресурсам предприятия. •

Имущество, находящееся в распоряжении предприятия на правах собственности, выраженное в денежной оценке. Имущество, находящееся в распоряжении предприятия, не участвует в производственном процессе. Его величина и структура в конкретный момент не влияет на результаты деятельности предприятия и не приносят прибыли. Возможность реализации, изменения функционального назначения имущества предприятия предопределяет его отнесение к финансовым ресурсам. •

Прочие собственные фонды и средства, находящиеся в распоряжении предприятия. В распоряжении предприятия всегда находятся определенные фонды и средства, которые учитываются: -

в определенных специальных фондах внутри предприятия, средства которых невозможно в данный момент использовать в деятельности предприятия; -

в определенных специальных фондах вне предприятия, средства которых используются в целях развития других предприятий или организаций; -

и другие.

К внешней части финансовых ресурсов предприятия относят: •

Заемные денежные фонды и средства, находящиеся в распоряжении предприятия. К такой части ресурсов относят все суммы кредитов, ссуд и займов в денежном выражении, которые используются на предприятии и могут принимать различные материальные формы. •

Привлеченные фонды и средства, имеющие денежную оценку, временно или постоянно находящиеся в распоряжении предприятия. Такие фонды могут находиться в конкретный момент в натуральной (материальной) и денежной форме. Возможность изменения их вещественного содержания делает их финансовыми ресурсами предприятия.

– Имущество в денежной оценке, находящееся в оперативном распоряжении предприятия в форме доверительного управления, аренды, лизинга и т.д. Такое имущество находится в распоряжении предприятия в определенные периоды и может быть использовано в качестве финансового ресурса:

– при эффективном его использовании для целей развития предприятия (перевода из разряда имущества в разряд капитала);

– при передаче в субаренду другим предприятиям с целью получения доли прибыли; и другие.

Финансовые ресурсы в бухгалтерском учете отражаются в активе Бухгалтерского баланса предприятия и не подразделяются на внутреннюю и внешнюю части.

Источниками формирования и увеличения финансовых ресурсов (финансового потенциала) предприятия являются собственные, заемные и привлеченные средства в денежной оценке.

Структура источников финансовых ресурсов аналогична структуре источников формирования и увеличения капитала предприятия. Однако величина их может быть больше за счет источников формирования имущества и других средств, не входящих в состав капитала предприятия.

Оценка объемов, структуры и источников финансовых ресурсов (финансового потенциала) предприятия в денежном выражении является основой для: •

оценки стоимости предприятия; •

оценки стоимости имущества предприятия; •

расчетов и обоснований эффективности инвестиционных проектов и решений; •

организации деятельности предприятия в условиях новых сфер применения капитала;

– принятия решений в соответствии с законодательством о несостоятельности (банкротстве) предприятий; •

принятия решений об использовании свободных денежных средств на финансовом рынке; •

и т.п.

<< | >>
Источник: Литовских А.М., Масыч М.А.. Финансы и кредит. Учебное пособие. Таганрог: Изд-во ТРТУ.. 2006

Еще по теме 4.2. Финансовые ресурсы предприятия:

  1. 1.1. ПОНЯТИЕ «ФИНАНСОВАЯ ПОЛИТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ», ЕЕ ЗНАЧЕНИЕ В РАЗВИТИИ ПРЕДПРИЯТИЯ
  2. 4.3. Финансовые ресурсы
  3. 3.8.Особенности формирования финансовых ресурсов и капитала
  4. 10.8. Финансовые и правовые ресурсы в некоммерческой организации
  5. 4.6. Организация финансовой работы предприятия
  6. 1.3. ОСНОВНЫЕ ЭТАПЫ ФИНАНСОВОЙ ПОЛИТИКИ ПРЕДПРИЯТИЯ
  7. 7.4.3. Оценка финансового состояния предприятия как объекта инвестирования
  8. 24.6. Документальное оформление, учет и распределение израсходованных в производстве материальных, трудовых и финансовых ресурсов
  9. ПРОГНОЗИРОВАНИЕ ФИНАНСОВЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ПРЕДПРИЯТИЯ
  10. ФИНАНСОВАЯ ЭФФЕКТИВНОСТЬ ТЕКУЩЕЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
  11. ИСТОЧНИКИ И ИСПОЛЬЗОВАНИЕ РЕСУРСОВ В РЯДЕ ВЕДУЩИХ РОССИЙСКИХ КОМПАНИЙ, ИСПОЛЬЗУЮЩИХ МЕЖДУНАРОДНЫЕ СТАНДАРТЫ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ (МСФО)